2026.01.12(월) 시황 Daily Briefing

2026년 1월 12일 오전 기준으로 글로벌 주요 뉴스 TOP 5와 한국 증시 시황 오픈 브리핑을 정리해 드립니다.

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[글로벌 주요 뉴스 TOP 5]

 

1. AI 인프라 전력 확보전 격화

 

메타의 원전 계약 vs 오픈AI의 태양광 투자 메타(Meta)가 2035년까지 6.6GW 규모의 전력을 확보하기 위해 비스트라, 오클로, 테라파워 등 원전 기업 3곳과 대규모 공급 계약을 체결했습니다.

이는 약 500만 가구에 전력을 공급할 수 있는 막대한 규모로, 아마존과 구글의 투자 규모를 뛰어넘는 수준입니다.

한편 오픈AI 역시 소프트뱅크와 손잡고 태양광 기반 데이터센터 건설에 10억 달러를 투자하며 에너지 확보 경쟁에 가세했습니다.

 

 

2. 트럼프 대통령, UNFCCC·IPCC 등 66개 국제기구 전격 탈퇴 발표

 

도널드 트럼프 대통령이 유엔기후변화협약(UNFCCC)과 기후 변화에 관한 정부 간 협의체(IPCC)를 포함한 66개 국제기구 및 유엔 조직에서 미국이 탈퇴한다고 발표했습니다.

이는 베네수엘라 침공에 이은 글로벌 국제법 및 협약 무력화 행보로 풀이되며, 과학계는 미국의 공식적인 참여 중단이 전 세계적인 기후 정보 공백과 신뢰도 하락을 초래할 것이라고 강력히 비판하고 있습니다.

 

 

3. 벨 경제학자 마이클 스펜스, "5년 내 반도체 공급망 대재편" 경고

 

노벨 경제학상 수상자인 마이클 스펜스 교수는 한국과 대만에 집중된 현재의 반도체 공급망이 5년 내에 크게 달라질 것이라고 전망했습니다.

각국의 경제 안보 중시와 보호무역주의 흐름으로 인해 공급망 다변화가 사활적 과제가 되었으며, 관세가 10~15% 범위에서 결정되더라도 글로벌 자유무역 체제의 복원은 어려울 것으로 분석했습니다.

 

 

4. 중국 AI 리더들의 냉정한 자성 "미국과의 연산 능력 격차 100배"

 

중국 4대 AI 기업 기술책임자들이 미국과의 기술 격차가 오히려 벌어질 수 있다는 신중한 평가를 내놓았습니다.

특히 알리바바 큐웬의 기술책임자는 "미국의 연산 능력이 중국보다 10~100배 높다"고 지적하며, 향후 3~5년 내 중국이 글로벌 선두에 설 확률을 20% 내외로 낮게 평가했습니다. 이는 중국 AI 기업들의 성공적인 상장 흐름과는 대조적인 내부 시각입니다.

 

 

5. 중국 디지털 위안화(e-CNY), '디지털 예금'으로 진화

 

2026년 1월부터 보유 중인 디지털 위안화에 대해 보통예금 금리와 연동된 이자가 지급되기 시작하면서, e-CNY가 단순한 디지털 현금을 넘어 **'디지털 예금'**으로 성격이 변화하고 있습니다.

이는 국내외 입지를 강화하려는 중국의 전략적 실험으로, 특정 무역로에서 달러 의존도를 점진적으로 낮추는 탈달러화(De-dollarisation)의 수단으로 활용될 가능성이 주목받고 있습니다.

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[한국 시황 오픈 브리핑]

 

1. 지수 현황 : '코스피 4600선 탈환 시도와 코스닥의 소외'

 

'코스피 4600선 탈환 시도와 코스닥의 소외' 지난 1월 9일 코스피는 전 거래일 대비 0.75% 상승한 4,586.32로 사흘 연속 종가 기준 사상 최고치를 기록했습니다.

반면 코스닥 지수는 947.92포인트에 머물며 대형주 중심의 랠리에서 상대적으로 소외된 모습입니다.

증권가에서는 반도체 등 대형주의 숨 고르기가 시작될 경우, 정부의 코스닥 활성화 정책(세제 혜택 등)에 힘입어 '천스닥' 시대가 열릴 것으로 기대하고 있습니다.

 

 

2. 삼성전자 '분기 영업이익 20조' 시대와 DS 부문의 부활

 

삼성전자는 4분기 잠정 영업이익 20조 원을 기록하며 사상 최대 분기 실적을 달성했습니다.

특히 반도체(DS) 부문에서만 16~17조 원의 이익을 거둔 것으로 추정되며, 이는 AI 서버용 HBM4 등 고부가가치 제품의 수요 폭발과 환율 상승 효과가 맞물린 결과입니다.

반면 가전(DX) 부문은 약 1,000억 원 규모의 영업손실이 예상되어 사업부 간 극명한 온도 차를 보였습니다.

 

 

3. 통화 정책 변수: '1월 15일 금통위의 5연속 금리 동결 전망'

 

오는 15일 열리는 한국은행 금융통화위원회에서 기준금리가 연 2.50%로 동결될 것이라는 전망이 지배적입니다.

1,450원대의 고환율과 목표치(2%)를 웃도는 소비자물가, 여전히 높은 수도권 집값 등이 금리 인하의 걸림돌로 작용하고 있습니다.

전문가들은 내수 부진이 심화될 경우 하반기에나 1~2차례 인하 여지가 있을 것으로 보고 있습니다.

 

 

4. 제도적 대변화: '외국인 통합계좌 전면 개방과 MSCI 선진국 편입'

 

올해 1월 2일부터 외국인 통합계좌 제도가 개편되어 외국인 투자자들이 자국 증권사를 통해 한국 주식을 바로 매매할 수 있게 되었습니다.

이는 한국 증시의 글로벌 접근성을 높여 MSCI 선진국 지수 편입을 위한 핵심 요건을 충족시키는 조치로 평가받으며, 장기적으로 수십조 원의 패시브 자금 유입과 한국 기업의 가치 재평가(Re-rating)를 이끌어낼 '퀀텀 점프'의 시작점이 될 것으로 기대됩니다.

 

 

5. 주목해야 할 섹터 및 이슈

• 방산/조선: 트럼프 행정부의 미국 내 조선소 확장 검토 및 방산 예산 증액 소식에 한화시스템, 한국카본 등 관련 밸류체인이 강세를 보이고 있습니다.
• 바이오: 오늘(12일)부터 열리는 'JP모건 헬스케어 컨퍼런스(JPM 2026)'를 앞두고 젠큐릭스, 알지노믹스 등 참가 기업들에 대한 기대감이 상한가 랠리로 이어지고 있습니다.
• 비만치료제: 일라이 릴리의 마운자로가 출시 4개월 만에 국내 처방 건수에서 위고비를 추월하며 대사질환 치료제 시장의 판도를 뒤흔들고 있습니다.

 

💡 오늘의 한 줄 요약

현재 시장은 고속도로를 질주하고 있지만, 1450원대 고환율과 금리 동결이라는 과속 방지턱을 앞두고 있는 상황입니다.
지수 5,000시대를 향한 낙관론이 우세하지만, 하반기 반도체 피크아웃 우려와 지정학적 변수에 따른 변동성에 대비한 선별적 대응이 필요합니다.